数十场调研有感，春天真的来了

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来源：芯谋研究 斗转星移，冬去春来。度过漫漫寒冬，春天终于扑面而来。Deepseek、机器人再到哪吒2的百亿票房，中国活力终于回来了。中国半导体产业自然也是精神抖擞，整体恢复了精气神。春节前后我密集拜访政府，调研企业，组织座谈，安排聚会，前后有数十场活动。交流之后，最大的感受就是业界的信心又回来了，2025年大有可为。具体到半导体细分领域，设备领域稍微平淡一点，其它领域都普遍积极乐观。产业各环节心态变化明显，很多实力雄厚的企业开始积极布局。春天来了，信心比黄金更宝贵。 内部动能深入交流让我对今年的行情有了直观的认识，很多企业老总已经开始积极看多做多。在终端市场，新能源车持续几年的高增长，2025 年 1 月新能源车国内零售渗透率已经高达41.5%，后续持续高增长压力较大，预计2025年汽车增幅在10-15%之间；手机市场已经高度成熟，2025年手机随着着经济回暖会有微幅增长，预计增幅为个位数；服务器需求随着算力建设的拉动